Sadržaj:
- Zašto su anuitetna ulaganja ponovno popularna?
- Moj uvod u anuitete
- Što su anuiteti i kako funkcioniraju
- Renta su popularna ulaganja jer nude zajamčena plaćanja
- Rentni rizici i nedostaci
- Anuitet anketa
- Financijsko planiranje: Renta: Zašto ulagati u rente?
Zašto su anuitetna ulaganja ponovno popularna?
Rente nisu ništa novo u svijetu ulaganja. Novo je to koliko su postali popularni posljednjih godina zbog kolebljivosti na burzi i previranja zbog kojih su investitori tražili sigurne načine kako zaraditi visoke stope povrata ulaganja.
Pad dionica na burzi iz 2008. do temelja je poljuljao povjerenje investitora. Da bi istjerali ekonomsku oluju i nestabilnost burze, mnogi su ulagači jednostavno uopće izvukli svoj novac s burze i stavili svoj novac na štedne račune s niskim prinosom. Novi ulagači skloni riziku ubrzo su utvrdili da su stope povrata sa štednih računa s niskim prinosom neadekvatne. U potrazi za sigurnim povratom ulaganja, mnogi su se ulagači nedavno odlučili ulagati u anuitete koje prodaju osiguravajuća društva koja nude sigurnije, a ponekad i zajamčene stope povrata. To je, ukratko, razlog zašto su anuiteti ponovno popularna ulaganja. Ovaj se trend možda ubrzava, jer deseci milijuna "baby boomera" u blizini mirovinske dobi traže sigurnija ulaganja za svoje mirovinske godine koja pružaju pristojan povrat.
Zašto su rente popularna ulaganja - relativno sigurna ulaganja koja izbjegavaju volatilnost na burzi i omogućuju pristojnu stopu povrata ulaganja
publicdomainpictures.net
Moj uvod u anuitete
O anuitetima nisam znao puno do 2009. Usred najgore recesije od Velike depresije 1930-ih, moju pristiglu poštu bombardirale su mogućnosti zaposlenja kod osiguravajućih društava. Smatrao sam da je to prilično čudno s obzirom na užasnu situaciju u zapošljavanju u to vrijeme. Činilo se da nitko drugi nije zapošljavao, osim osiguravajućih društava koja su izgleda očajnički željela dodati prodajno osoblje. Razlog za ovo zapošljavanje osiguravajućih društava bio je veliki porast potražnje za sigurnim zajamčenim povratom ulaganja od strane investitora koji su svoj novac izvukli s vrlo nestabilne burze koja je upravo pretrpjela jedan od svojih najgorih krahova u povijesti. Tijekom 2009. i u godinama koje slijede,umorni burzovni investitori počeli su istraživati, a zatim ulagati u anuitete kako bi osigurali pristojan povrat ulaganja na relativno siguran način. Ulaganje u anuitete odjednom je postalo popularno kod Main Street America, a osiguravajuća društva trebala su pojačati svoje prodajno osoblje kako bi zadovoljila novu potražnju za svojim anuitetnim proizvodima.
Što su anuiteti i kako funkcioniraju
Renta se definira kao ugovor ili ugovor kojim se prima fiksna plaćanja za ulaganje za cijeli život ili za određeni broj godina. Prema zakonu, anuitete nude samo društva za životno osiguranje, a svaki rast na anuitetnom računu zadržava se odgodom poreza sve dok se ne povuče, a tada se tretira kao redoviti oporezivi prihod.
Postoje dvije osnovne vrste anuiteta, fiksni anuiteti i varijabilni anuiteti. Fiksne anuitete nude relativno skromne stope povrata koje su fiksne, na sličan način kao potvrde o depozitu (CD-ovi). Varijabilne anuitete nude snažnije stope povrata koje se razlikuju ovisno o povratu osnovne imovine koja obuhvaća varijabilne anuitete, što može uključivati ulaganja u dionice i obveznice na podračunima koje je uspostavilo osiguravajuće društvo koje upravlja promjenjivom anuitetom. Nisu sve varijabilne anuitete iste. Neki mogu izgubiti vrijednost ako temeljna ulaganja izgube vrijednost. Drugi nude zajamčenu minimalnu stopu povrata, za dodatne naknade, koja se može ostvariti kada se sredstva povuku kao fiksna plaćanja po dospijeću ili kad vlasnik anuiteta preminu,bez obzira na izvedbu temeljnih ulaganja.
Iako anuiteti nude sigurniji povrat ulaganja od ulaganja na burzi, oni također mogu biti prilično skupi kad se sve naknade uračunaju u prinos. Naknade za anuitet obično su posto veće od naknada fondova indeksa na burzi i više od i pol posto više od naknada upravljanih uzajamnih fondova. To možda ne zvuči puno, ali ako se tijekom dugih godina slože, ove dodatne naknade mogu značajno utjecati na iznos novca zarađenog tijekom dugog vremenskog razdoblja i dostupnog u vrijeme umirovljenja. Ono što nude anuiteti koje indeks i uzajamni fondovi ne nude je sigurnost. Ulagači koji ne mogu trpjeti burzovna previranja, poput previranja koja su se dogodila za vrijeme ozbiljnog tržišta medvjeđih burza krajem 2008. i početkom 2009. godine, mogu lakše spavati držeći anuitete koji nude zajamčene stope povrata.Iako štedni računi nude slične zajamčene stope povrata, investitori željni da njihov novac vremenom raste za umirovljenje kamatne stope tekućih štednih računa manje od 1% smatraju neadekvatnima.
Renta su popularna ulaganja jer nude zajamčena plaćanja
Razlog zašto su anuiteti popularna ulaganja je taj što se za razliku od ulaganja novca na burzi i izbacivanja volatilnosti dok novac ne zatreba, mogu donijeti anuiteti koji jamče da će investitor u budućnosti dobiti određenu minimalnu razinu povrata i plaćanja potreban, što je u industriji rente poznato kao „živa korist“. Tri vrste anuiteta uključuju:
- Zajamčeni minimalni dohodak: za ljude koji žele uložiti novac u anuitet, a zatim ubuduće primati isplate kao tok prihoda koji se periodično plaća za određeno vremensko razdoblje ili za ostatak života.
- Zajamčeno minimalno povlačenje: Za ljude koji žele povući određeni iznos iz anuiteta godišnje za određeni broj godina. Ako su anuitetna ulaganja dobro poslovala, a na anuitetnom računu još ima novca na kraju razdoblja povlačenja, vlasnik anuitetnog viška novca može primiti paušalni iznos. Ova vrsta rente također se može kupiti kao doživotna renta (uz dodatnu naknadu), koja osigurava zajamčena doživotna plaćanja, čak i iznad izvornog iznosa ulaganja.
- Zajamčena akumulacija: za investitore koji žele izbjeći bilo kakav rizik od gubitka na tržištu dionica, ali žele zabilježiti potencijalne dobitke od aprecijacije na burzi. Ova vrsta rente jamči da će investitor nadoknaditi barem onoliko koliko je uloženo u anuitet nakon određenog vremenskog razdoblja, čak i ako temeljna ulaganja na kojima se temelji anuitet nemaju dobru izvedbu. Ova vrsta rente također se može kupiti kao ulaganje za koje je zajamčeno da će dobiti određeni postotak godišnje (uz dodatnu naknadu), čime se zaključavaju povrati ulaganja. Ako osnovna rentna ulaganja nadmašuju zajamčeni iznos, ulagač dobiva dodatni iznos akontacije računa.
Rentni rizici i nedostaci
Renta je atraktivna jer nudi pristojnu stopu povrata s vrlo malim temeljnim rizikom na temelju ugovora između kupca rente (investitora) i društva za životno osiguranje koje prodaje i upravlja anuitetom. Međutim, postoji jedan rizik kojeg investitori moraju biti svjesni i da bi mogućnost da društvo za životno osiguranje koje im prodaje anuitet moglo bankrotirati, što bi njihovo ulaganje u anuitet i prinos moglo dovesti u rizik od ukupnog gubitka. Da bi se suprotstavile ovom riziku, sve države u Sjedinjenim Državama zahtijevaju od društava za životno osiguranje koje prodaju anuitete da osiguraju osiguravajuće osiguranje od najmanje 100.000 USD (neke države zahtijevaju i do 500.000 USD) za kupce svojih anuiteta,koja pokriva kupca do pokrivenog iznosa u slučaju da dođe do bankrota osiguravajućeg društva i plaćanja anuitetnih obveza nije moguća.
Renta nije pogodno sredstvo ulaganja za svakoga. Veće naknade koje naplaćuju prodavači i menadžeri anuiteta mogu anuitetu učiniti nerazumno skupim i nedostojnim ulaganja u usporedbi s drugim zajamčenim izborima ulaganja, poput Depozitnih potvrda. Također, naknade za prijevremeni otkaz, poznate kao naknade za predaju u industriji rente, mogu iznositi čak 10%, što je prilično strmo u usporedbi s drugim mogućnostima ulaganja. Anuiteti se ne bi trebali koristiti kao kratkoročna ulaganja, jer ih dodatne naknade povezane s anuitetima ne čine pogodnima za kratkoročna ulaganja. Slične ili bolje stope povrata, u usporedbi s onim što se može zaraditi od anuiteta, moguće su tijekom dugog razdoblja na burzi. Međutim, za one koji se ne žele brinuti o svojim ulaganjima i imaju vremena nadoknaditi početne naknade,anuiteti mogu biti atraktivan izbor za ulaganje, zbog čega su anuiteti ponovno popularna ulaganja.
Anuitet anketa
Financijsko planiranje: Renta: Zašto ulagati u rente?
© 2011. John Coviello